债券代码：利扬转债 债券简称：118048
广东利扬芯片测试股份有限公司
向不特定对象刊行可改变公司债券
第一次临时受托处分事务求教
（2025年度）
（注册地址：广东省东莞市万江街说念莫屋新丰东二路2号）
债券受托处分东说念主
广发证券股份有限公司
（注册地址：广东省广州市黄埔区中新广州学问城起飞一街2号618室）
二零二五年七月
遑急声明
本求教依据《可改变公司债券处分方针》（以下简称“《处分方针》”）《广
东利扬芯片测试股份有限公司与广发证券股份有限公司对于广东利扬芯片测试
股份有限公司向不特定对象刊行可改变公司债券之受托处分公约》（以下简称
“《受托处分公约》”）《广东利扬芯片测试股份有限公司向不特定对象刊行可
改变公司债券召募证实书》（以下简称“《召募证实书》”）等关连公开信息披
露文献、第三方中介机构出具的专科见解等，由债券受托处分东说念主广发证券股份有
限公司（以下简称“广发证券”）编制。广发证券对本求教中所包含的从上述文
件中引述内容和信息未进行零丁考证，也不就该等引述内容和信息的着实性、准
确性和完好性作念出任何保证或承担任何包袱。
本求教不组成对投资者进行或不进行某项行径的推选见解，投资者卤莽关连
事宜作念出零丁判断，而不应将本求教中的任何内容据以看成广发证券所作的承诺
或声明。在职何情况下，投资者依据本求教所进行的任何看成或不看成，广发证
券不承担任何包袱。
广发证券股份有限公司看成广东利扬芯片测试股份有限公司（以下简称“利
扬芯片”“刊行东说念主”或“公司”）向不特定对象刊行可改变公司债券（债券简称：
“利扬转债”，债券代码：118048，以下简称“本次债券”）的保荐机构、主承
销商和受托处分东说念主，捏续密切热心对债券捏有东说念主权益有要紧影响的事项。把柄《公
司债券刊行与交游处分方针》《公司债券受托处分东说念主执业行径准则》《可改变公
司债券处分方针》等关连规定、本次债券《受托处分公约》的商定以及刊行东说念主于
作风整暨转股停复牌的公告》，现就本次债券要紧事项求教如下：
一、获批文献和获批规模
经中国证券监督处分委员会出具的《对于开心广东利扬芯片测试股份有限公
司向不特定对象刊行可改变公司债券注册的批复》（证监许可〔2024〕266号）
开心注册，公司获准向不特定对象刊行可改变公司债券520.00万张，每张面值东说念主
民币100.00元，召募资金总数为东说念主民币52,000.00万元，期限6年。
二、“利扬转债”基本情况
（一）债券称呼
广东利扬芯片测试股份有限公司向不特定对象刊行可改变公司债券。
（二）债券简称
利扬转债。
（三）债券代码
（四）债券类型
可改变公司债券。
（五）刊行规模
本次刊行可转债总数为东说念主民币5.2亿元。
（六）刊行数目
（七）票面金额
本次刊行的可改变公司债券每张面值为东说念主民币100元。
（八）债券期限
本次刊行的可改变公司债券的期限为自愿行之日起6年，即自2024年7月2日
至2030年7月1日。
（九）票面利率
第一年为0.2%，第二年为0.4%，第三年为0.8%，第四年为1.5%，第五年为
（十）还本付息的期限和神志
本次刊行的可改变公司债券遴荐每年付息一次的付息神志，到期退回统共未
改变成公司A股股票的可转债本金和临了一年利息。
年利息指可改变公司债券捏有东说念主按捏有的可改变公司债券票面总金额自可
改变公司债券刊行首日起每满一年可享受确当期利息。
年利息的计较公式为：I=B×i
I：指年利息额；
B：指本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主在计息年度（以下简称“以前”或
“每年”）付息债权登记日捏有的可改变公司债券票面总金额；
i：可改变公司债券确以前票面利率。
（1）本次刊行的可改变公司债券遴荐每年付息一次的付息神志，计息肇始
日为可改变公司债券刊行首日。
（2）付息日：每年的付息日为本次刊行的可改变公司债券刊行首日起每满
一年确当日。如该日为法定节沐日或休息日，则顺延至下一个使命日，顺延时候
不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。
（3）付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交游日，
公司将在每年付息日之后的五个交游日内支付以前利息。在付息债权登记日前
（包括付息债权登记日）央求改变成公司股票的可改变公司债券，公司不再向其
捏有东说念主支付本计息年度及以后计息年度的利息。
（4）可改变公司债券捏有东说念主所得回利息收入的应付税项由捏有东说念主承担。
（十一）转股期限
本次刊行的可转债转股期自可转债刊行达成之日起满六个月后的第一个交
易日起至可转债到期日止。
（十二）转股价钱的详情和调养
本次刊行的可改变公司债券的运行转股价钱为16.13元/股，不低于召募证实
书公告日前二十个交游日公司A股股票交游均价（若在该二十个交游日内发生过
因除权、除息引起股价调养的情形，则对调养前交游日的收盘价按流程相应除权、
除息调养后的价钱计较）和前一个交游日公司A股股票交游均价。
前二十个交游日公司A股股票交游均价=前二十个交游日公司A股股票交游
总数/该二十个交游日公司A股股票交游总量；
前一个交游日公司A股股票交游均价=前一个交游日公司A股股票交游总数/
该日公司A股股票交游总量。
在本次刊行之后，当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股（不包括
因本次刊行的可改变公司债券转股而增多的股本）、配股以及派送现款股利等情
况使公司股份发生变化时，将按下述公式进行转股价钱的调养（保留极少点后两
位，临了一位四舍五入）：
派送股票股利或转增股本：P1=P0/（1+n）；
增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）；
上述两项同期进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）；
派送现款股利：P1=P0-D；
上述三项同期进行：P1=（P0-D+A×k）/（1+n+k）。
其中：P0为调养前转股价，n为派送股票股利或转增股本率，k为增发新股或
配股率，A为增发新股价或配股价，D为每股派送现款股利，P1为调养后转股价。
当公司出现上述股份和/或鼓吹权益变化情况时，将循序进行转股价钱调养，
并在上交所网站或中国证监会指定的上市公司信息败露媒体上刊登转股价钱调
整的公告，并于公告中载明转股价钱调养日、调养方针及暂停转股时候（如需）；
当转股价钱调养日为本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主转股央求日或之后，改变
股份登记日之前，则该捏有东说念主的转股央求按公司调养后的转股价钱践诺。
当公司可能发生股份回购、同一、分立、减资或任何其他情形使公司股份类
别、数目和/或鼓吹权益发生变化从而可能影响本次刊行的可改变公司债券捏有
东说念主的债权柄益或转股生息权益时，公司将视具体情况按照公说念、刚正、公允的原
则以及充分保护本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主权益的原则调养转股价钱。有
关转股价钱调养内容及操作方针将依据届时国度关连法律法例、证券监管部门和
上交所的关连规定来制订。
（十三）转股价钱的向下修正
在本次刊行的可改变公司债券存续时候，当公司A股股票在职意贯穿三十个
交游日中至少有十五个交游日的收盘价低于当期转股价钱的85%时，公司董事会
有权建议转股价钱向下修正决策并提交公司鼓吹大会表决。
上述决策须经出席会议的鼓吹所捏表决权的三分之二以上通过方可实施。股
东大会进行表决时，捏有本次刊行的可改变公司债券的鼓吹应当侧目。修正后的
转股价钱应不低于本次鼓吹大会召开日前二十个交游日公司A股股票交游均价
和前一交游日均价之间的较高者，同期修正后的转股价钱不低于最近一期经审计
的每股净财富和股票面值。转股价钱不得进取修正。
若在前述三十个交游日内发生过转股价钱调养的情形，则在转股价钱调养日
前的交游日按调养前的转股价钱和收盘价计较，在转股价钱调养日及之后的交游
日按调养后的转股价钱和收盘价计较。
如公司决定向下修正转股价钱时，公司将在上交所网站或中国证监会指定的
上市公司信息败露媒体上刊登关连公告，公告修正幅度和股权登记日及暂停转股
时候等关连信息。从股权登记日后的第一个交游日（即转股价钱修正日）起始恢
复转股央求并践诺修正后的转股价钱。若转股价钱修正日为转股央求日或之后，
改变股份登记日之前，该类转股央求应按修正后的转股价钱践诺。
（十四）转股数目的详情神志
本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主在转股期内央求转股时，转股数目=可转
换公司债券捏有东说念主央求转股的可改变公司债券票面总金额/央求转股当日有用的
转股价钱，并以去尾法取一股的整数倍。
可转债捏有东说念主央求改变成的股份须是整数股。转股时不及改变为一股的可转
换公司债券票面余额，公司将按照中国证监会、上交所等部门的关连规定，在可
改变公司债券捏有东说念主转股当日后的五个交游日内以现款兑付该部分可改变公司
债券的票面余额过火所对应确当期应计利息，按照四舍五入原则精准到0.01元。
（十五）赎回要求
在本次刊行的可改变公司债券期满后五个交游日内，公司将按债券面值的
转股期内，当下述两种情形的猖狂一种出刻下，公司有权决定按照债券面值
加当期应计利息的价钱赎回一起或部分未转股的可改变公司债券：
（1）在转股期内，要是公司A股股票在职何贯穿三十个交游日中至少十五个
交游日的收盘价钱不低于当期转股价钱的130%（含130%）；
（2）当本次刊行的可改变公司债券未转股余额不及3,000万元时。
当期应计利息的计较公式为：IA=B×i×t/365
IA：指当期应计利息；
B：指本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主捏有的将被赎回的可改变公司债券
票面总金额；
i：指可改变公司债券以前票面利率；
t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的本体日期天
数（算头不算尾）。
若在前述三十个交游日内发生过转股价钱调养的情形，则在转股价钱调养日
前的交游日按调养前的转股价钱和收盘价计较，在转股价钱调养日及之后的交游
日按调养后的转股价钱和收盘价计较。
（十六）回售要求
在本次刊行的可改变公司债券临了两个计息年度，要是公司股票在职何贯穿
三十个交游日的收盘价钱低于当期转股价的70%时，可改变公司债券捏有东说念主有权
将其捏有的可改变公司债券一起或部分按债券面值加受骗期应计利息的价钱回
售给公司。
若在上述交游日内发生过转股价钱因派送股票股利、转增股本、增发新股（不
包括因本次刊行的可改变公司债券转股而增多的股本）、配股以及派发现款股利
等情况而调养的情形，则在调养前的交游日按调养前的转股价钱和收盘价钱计较，
在调养后的交游日按调养后的转股价钱和收盘价钱计较。要是出现转股价钱向下
修正的情况，则上述三十个交游日须从转股价钱调养之后的第一个交游日起从头
计较。
本次刊行的可改变公司债券临了两个计息年度，可改变公司债券捏有东说念主在每
年回售条件初度欣喜后可按上述商定条件愚弄回售权一次，若在初度欣喜回售条
件而可改变公司债券捏有东说念主未在公司届时公告的回售陈诉期内陈诉并实施回售
的，该计息年度不行再愚弄回售权，可改变公司债券捏有东说念主在每个计息年度内不
能屡次愚弄部分回售权。
若公司本次刊行的可改变公司债券召募资金投资项方针实施情况与公司在
召募证实书中的承诺情况比拟出现要紧变化，且该变化被中国证监会或上交所认
定为改变召募资金用途的，可改变公司债券捏有东说念主享有一次回售的权柄。可改变
公司债券捏有东说念主有权将其捏有的可改变公司债券一起或部分按债券面值加受骗
期应计利息价钱回售给公司。本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主在附加回售条件
欣喜后，不错在公司公告后的附加回售陈诉期内进行回售，该次附加回售陈诉期
内作假施回售的，不应再愚弄附加回售权。
（十七）信用评级机构
中证鹏元资信评估股份有限公司。
（十八）担保事项
本期可转债未提供担保。
（十九）登记、托管、交付债券派息、兑付机构：
中国证券登记结算有限包袱公司上海分公司。
三、本次可转债要紧事项具体情况
具体要紧事项内容如下：
把柄《召募证实书》“转股价钱的调养神志及计较公式”要求规定，“利扬
转债”在本次可转债刊行之后，当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股
（不包括因本次刊行的可改变公司债券转股而增多的股本）、配股以及派送现款
股利等情况使公司股份发生变化时，将按下述公式进行转股价钱的调养（保留小
数点后两位，临了一位四舍五入）：
派送股票股利或转增股本：P1=P0/（1+n）；
增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）；
上述两项同期进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）；
派送现款股利：P1=P0-D；
上述三项同期进行：P1=（P0-D+A×k）/（1+n+k）。
其中：P0为调养前转股价，n为派送股票股利或转增股本率，k为增发新股或
配股率，A为增发新股价或配股价，D为每股派送现款股利，P1为调养后转股价。
当公司出现上述股份和/或鼓吹权益变化情况时，将循序进行转股价钱调养，
并在上交所网站或中国证监会指定的上市公司信息败露媒体上刊登转股价钱调
整的公告，并于公告中载明转股价钱调养日、调养方针及暂停转股时候（如需）；
当转股价钱调养日为本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主转股央求日或之后，改变
股份登记日之前，则该捏有东说念主的转股央求按公司调养后的转股价钱践诺。
当公司可能发生股份回购、同一、分立、减资或任何其他情形使公司股份类
别、数目和/或鼓吹权益发生变化从而可能影响本次刊行的可改变公司债券捏有
东说念主的债权柄益或转股生息权益时，公司将视具体情况按照公说念、刚正、公允的原
则以及充分保护本次刊行的可改变公司债券捏有东说念主权益的原则调养转股价钱。有
关转股价钱调养内容及操作方针将依据届时国度关连法律法例、证券监管部门和
上交所的关连规定来制订。
鉴于公司已于2025年7月4日在中国证券登记结算有限包袱公司上海分公司
完成2021年罢休性股票激勉计算初度授予部分第三个包摄期的股份登记手续，以
发新股，本次股权激勉包摄登记使公司股本累计增多573,441股，总股本由
“利扬转债”的转股价钱调养公式为P1=（P0+A×k）（
/ 1+k），其中，P0=16.13
元/股，A=13.187元/股，K=573,441/202,434,834≈0.28%。
P1=（16.13+13.187×0.28%）/（1+0.28%）≈16.12元/股。
综上，“利扬转债”的转股价钱由16.13元/股调养至16.12元/股。调养后的转
股价钱自2025年7月9日起奏效。
“利扬转债”自2025年7月8日罢手转股，2025年7月9日起还原转股。
四、上述事项对刊行东说念主影响分析
刊行东说念主把柄《召募证实书》的商定对本次利扬转债转股价钱进行调养，未对
刊行东说念主泛泛筹划及偿债才智组成影响。
广发证券看成本次债券的受托处分东说念主，把柄《公司债券刊行与交游处分方针》
《公司债券受托处分东说念主执业行径准则》等关连规定及本次债券《受托处分公约》
的商定要求出具本临时受托处分事务求教。后续将密切热心刊行东说念主对本期债券的
本息偿付情况以过火他对债券捏有东说念主利益有要紧影响的事项，并将严格履行债券
受托处分东说念主职责。
特此提请投资者热心本次债券的关连风险，并请投资者对关连事项作念出零丁
判断。
特此公告。
（以下无正文）
（本页无正文，为《广东利扬芯片测试股份有限公司向不特定对象刊行可转
换公司债券第一次临时受托处分事务求教（2025年度）》之盖印页）
广发证券股份有限公司
年 月 日
